Почти каждый третий клиент микрофинансовых организаций зарабатывает более 100 тысяч рублей в месяц. На фоне ужесточения регулирования рынка МФО все заметнее меняется портрет типичного заемщика и сама логика работы микрофинансового сектора. Сегодня компании активно смещают фокус на более платежеспособную аудиторию. Доцент кафедры корпоративных финансов и корпоративного управления Финансового университета при Правительстве РФ Ольга Борисова пояснила АБН24, почему МФО теперь не ассоциируются с «займами до зарплаты».

Фото: пресс-служба администрации Волгоградской области

«С связи с корректировкой финансового законодательства классическая модель «займа до зарплаты» уходит в прошлое. Введение лимитов ПСК и макропруденциальные ограничения меняют финансовый рынок», —пояснила специалист.

По словам эксперта, рост доли заемщиков с доходом 100 тысяч рублей и больше — тренд 2026 года.

«Уже 29,8% декларируют доход выше 100 тысяч рублей в месяц. В начале 2026 года ЦБ РФ ограничил выдачу кредитов гражданам с предельной долговой нагрузкой. В результате МФО перешли к активному привлечению заемщиков, имеющих официальный высокий доход, — это гарантирует им прохождение скоринга по ПДН. Такие заемщики имеют низкий риск дефолта и позволяют соблюдать нормативы ЦБ», — отметила эксперт.

Ольга Борисова добавила, что выбор МФО для многих клиентов не случаен.

«Обращение в эти организации позволяет оперативно привлечь недостающие средства и устранить кассовые разрывы. В то же время требования Банка России по оценке ПДН и проверкам самозанятых и фрилансеров привели к увеличению доли отказов и увеличению продолжительности рассмотрения заявок — это привело к коррекции рынка», — рассказала собеседница.

При этом МФО для ряда заемщиков остаются привлекательнее банков за счет более оперативной оценки реальных денежных потоков, а интеграция займов в маркетплейсы и сервисы позволяет решать проблему нехватки денег «здесь и сейчас».

Эксперт также указала на формирование тренда на «мгновенную ликвидность», который влияет и на саму бизнес‑модель МФО.

«В 2026 году ограничена реклама микрозаймов и привлечение средств у физических лиц, вводятся потолки переплат — это существенно сократило рентабельность бизнес‑модели МФО. В современной ситуации МФО трансформируются в IT‑сервисы, так как они зарабатывают на LTV, кросс‑продажах и B2B‑партнерствах. Скорость одобрения обеспечивается нейросетями — с учетом действующих ограничений Банка России», —добавила Борисова.

Дополнительным фактором, меняющим рынок, становится и рост доли людей с несколькими источниками дохода. Это отчасти объясняет, почему даже относительно обеспеченные заемщики обращаются в МФО. При этом основной мотивацией остается необходимость покрыть непредвиденные траты.