Присвоен рейтинг облигациям серий 2006-А и 2006-В объемом 200 млн долл. США, выпущенным Kazkommerts DPR Co., облигации серии 2005-С погашены.

(Перевод с английского)
Дата публикации: 08-06-2006 MSK

Нью-Йорк (Standard & Poor’s), 7 июня 2006 г. Сегодня компания Standard & Poor’s присвоила рейтинги облигациям серий 2006-А и 2006-В с плавающей купонной ставкой и сроком обращения до 2013 г., выпущенным АО «Казкоммерцбанк» (ККБ) через специальное юридическое лицо — Kazkommerts DPR Co. После выпуска новых серий облигации серии 2005-С объемом в 50 млн долл.США, размещенные по закрытой подписке, были погашены.
Общий объем новых выпусков составил 200 млн долл. США. По облигациям обеих серий, 2006-А и 2006-В, будет ежеквартально выплачиваться купонный доход по трехмесячной долларовой ставке ЛИБОР плюс 0,24%.
Данная сделка представляет собой секьюритизацию посредством действительной продажи текущих и будущих DPR (diversified payment rights), то есть прав на диверсифицированную оплату.(Перевод с английского)
Дата публикации: 08-06-2006 MSK

Нью-Йорк (Standard & Poor’s), 7 июня 2006 г. Сегодня компания Standard & Poor’s присвоила рейтинги облигациям серий 2006-А и 2006-В с плавающей купонной ставкой и сроком обращения до 2013 г., выпущенным АО «Казкоммерцбанк» (ККБ) через специальное юридическое лицо — Kazkommerts DPR Co. После выпуска новых серий облигации серии 2005-С объемом в 50 млн долл.США, размещенные по закрытой подписке, были погашены.
Общий объем новых выпусков составил 200 млн долл. США. По облигациям обеих серий, 2006-А и 2006-В, будет ежеквартально выплачиваться купонный доход по трехмесячной долларовой ставке ЛИБОР плюс 0,24%.
Данная сделка представляет собой секьюритизацию посредством действительной продажи текущих и будущих DPR (diversified payment rights), то есть прав на диверсифицированную оплату. DPR будут выпускаться в форме платежных поручений стандарта Общества всемирных межбанковских финансовых телекоммуникаций (SWIFT) формата МТ100, номинированных в долларах США. Платежные поручения являются результатом международных финансовых операций ККБ — крупнейшего банка Казахстана. Облигации обеих серий выпускаются на семь лет, причем в период до сентября 2009 г. по ним будут производиться только процентные выплаты.
Рейтинг «ААА», присвоенный облигациям серий 2006-А и 2006-В, учитывает наличие механизма кредитной защиты, а именно полисов страхования финансовых рисков компаний Financial Guaranty Insurance Co. (FGIC; рейтинг финансовой устойчивости страховой компании: ААА) и Ambac Assurance Corp. (Ambac; рейтинг финансовой устойчивости страховой компании: ААА) соответственно. Базовый рейтинг «ВВВ» по обеим сериям облигаций отражает мнение Standard & Poor’s о финансовой надежности банка ККБ в период действия сделки, а также о других структурных параметрах сделки, призванных уменьшить риск государственного вмешательства и другие кредитные риски. При проведении оценки устойчивости Standard & Poor’s анализировал способность банка генерировать объем активов, достаточный для обслуживания данной сделки даже в случае дефолта или иного неблагоприятного с финансовой точки зрения события.
Одним из условий присвоения рейтингов было предоставление удовлетворяющей Standard & Poor’s документации по программе и условиям выпуска обеих серий облигаций, а также соответствующих юридических экспертиз компании.

ПРИСВОЕННЫЕ РЕЙТИНГИ
Kazkommerts DPR Co.
Серия Рейтинг/исходный рейтинг Объем выпуска (млн долл. США)
2006-А ААА/ВВВ 100
2006-В ААА/ВВВ 100

ОТОЗВАННЫЙ РЕЙТИНГ
Kazkommerts DPR Co.
Серия Стал Был
2005-с Нет рейтинга ВВВ

Для получения более подробной информации:
Габриель Уидер, Нью-Йорк, (1) 212-438-3080
Гарри Кочубка, Нью-Йорк, (1) 212-438-2514
Магар Куюмджян, Лондон, (44) 20-7176-7217

Новости партнеров